ANALİZ- Günlük Bülten (Ata Yatırım)

Petrol Düşüşü Piyasaları Destekliyor!

Güne güçlü alımlarla başlayan ve gün boyunca yükseliş eğilimi sürdüren BIST 100 Endeksi, kapanışa doğru kazanımlarının bir bölümünü geri vermesine rağmen günü %4,12 oranında değer kazanımıyla 11.478 seviyesinden tamamladı. Artan işlem hacmiyle beraber alımların endeksin geneline yayıldığını gözlemledik. Bankacılık Endeksi'nin %5,15, Sanayi Endeksi'nin ise %3,71 oranında yükseldiği günde, bankacılık hisselerindeki güçlü alımlar öne çıktı.

Yurt içinde, tasfiye sürecindeki fonların portföylerinde bulunan BIST 30 hisselerinin borsa dışındaki satışının tamamlanması önemli gündem maddesiydi. Payların 3 Kasım kapanış fiyatları üzerinden yatırım fonları ve emeklilik yatırım fonlarına devredilmesi ve alıcılara üç aylık borsada satış kısıtlaması getirilmesi, piyasaya gelebilecek satış baskısına ilişkin endişeleri hafifleten bir adım olarak değerlendirilebilir.

Küresel tarafta ise ABD ara seçimlerinde Demokratların Kongre'nin her iki kanadında da çoğunluğu sağlamasının yansımaları takip ediliyor. Seçim belirsizliğinin geride kalması ve yeni siyasi dengenin İran ile devam eden çatışmaların sona ermesine yönelik baskıyı artırabileceği beklentisi, risk iştahını destekledi. Brent petrol fiyatlarındaki sert gerileme bu beklentilerin en belirgin yansımalarından biri olurken, jeopolitik gelişmelerin fiyatlamalar üzerindeki etkisi önemini koruyor. Enerji maliyetlerindeki düşüşün sürmesini, Türkiye'nin enflasyon ve dış denge görünümü açısından olumlu değerlendiriyoruz.

Bugün makro veri gündemi görece sakin. Yurt içinde önemli bir makroekonomik veri açıklaması bulunmazken, açıklanmaya devam eden üçüncü çeyrek bilançolarının hisse bazlı hareketlerde etkili olabileceğini düşünüyoruz. Bunun yanında haftalık para ve banka istatistikleri de takip edilecek.

Avrupa tarafında Almanya'nın eylül ayı fabrika siparişleri ile Euro Bölgesi'nin üretici fiyatları izlenecek. Paylaşılan takvimde Almanya'da fabrika siparişlerinin yıllık %3,30, Euro Bölgesi'nde üretici fiyatlarının ise yıllık %9,50 artması bekleniyor. İngiltere Merkez Bankası'nın faiz kararı da günün önemli başlıkları arasında yer alırken, ABD'de haftalık işsizlik maaşı başvuruları takip edilecek.

Açılış öncesinde küresel piyasalara baktığımızda, ABD vadelilerinde dünkü kapanış saatimizdeki seviyelerine göre ayrışan bir görünüm izleniyor. Dow Jones vadeli endeksi %1,19 yükselirken, S&P 500 vadeli endeksi %0,35 geriliyor. Asya piyasalarında da karışık seyir hâkim; Hong Kong ve Hindistan'da alımlar öne çıkarken, Japonya ve Çin'de satışlar, Güney Kore'de ise %5'i aşan kayıp dikkat çekiyor. Brent petrol, dünkü kapanış saatimizdeki seviyesine göre %6,67 gerileyerek 93,43 dolara inerken, ons altın %1,88 yükselişle 4.113 dolar seviyesinde bulunuyor.

Ancak dünkü güçlü yükseliş sonrasında saatlik grafiklerde kısa vadeli göstergelerin aşırı alım yani direnç bölgelerinde olması gün içi kar satışlarının oluşma olasılığını artırıyor. Bu nedenle olası gün içi kar satışları riskine karşı yeni pozisyonlar için temkinli kalınmasını öneriyoruz.

Tepki hareketinin devamı açısından 11.600 seviyesini ilk önemli direnç olarak takip edeceğiz. Bu seviyenin aşılabilmesi yükseliş hareketinin devamını destekleyecektir. Bu nedenle yeni pozisyonlar için 11.600'ün üzerinde ki fiyatlamaları beklenmesini öneriyoruz. Böyle bir kırılma sonrasında ilk etapta 11.771-11.806 direnç bandına doğru hareketin devamı beklenebilir.

Raporun tamamına buradan ulaşabilirsiniz.