ANALİZ- FX Bülteni (Ziraat Yatırım)

FX Bülteni

USD/TRY: ABD 10 yıllık tahvil faizi gün içinde %5,27'ye kadar çıkarak 2007'den bu yana en yüksek seviyesini gördü. Güçlü makro veriler ve son PMI verilerinde artan girdi fiyatlarının fiyatlamalar üzerindeki etkisi sürüyor. Fed'in ekim toplantısında faiz artırma ihtimali %72 civarında fiyatlanırken, enerji arzına ilişkin endişeler devam etti. ABD endekslerinde de satışlar görüldü. Yurtiçi tarafta ise Cumhurbaşkanı Erdoğan, fon piyasasında yaşananlarla ilgili problemin fonların sınırlı bir bölümünü kapsadığını vurgulayarak bugün ekonomi kurmayları ve ilgili kurumların yöneticileriyle bir araya geleceğini açıkladı. Diğer yandan, rezervlere ilişkin öncü göstergeler görünümde zayıflamaya işaret etti. Fonlardan TL mevduata yöneliş TCMB'nin faiz indirimi için hareket alanını destekleyebilecek olsa da dün açıklanan verilerin rezerv görünümünde zayıflamaya işaret etmesi, önümüzdeki toplantıda ölçülü bir duruşu gerektirebilir. TCMB ayrıca döviz gelirlerini TL'ye çeviren firmalara yönelik destekte uygulama şartlarını esnetti ve aracılı ihracatta ürün tedarik eden firmaların da destekten doğrudan yararlanmasının önünü açtı. Ayrıca 5 yıllık risk primimiz de (CDS) 254 seviyesine yükselerek Mayıs ayından beri en yüksek seviyeye işaret etti. Piyasalar tarafında ABD'de borsalar satıcılı bir günü geride bıraktı. Bu sabah da ABD vadelileri negatif bölgede seyrediyor; Nasdaq vadelisi %0,5 geriliyor. Gelişmekte Olan Ülke para birimlerinde kısmi satış var. Dolar/TL ise 49,00'un hemen altında işlem görüyor. Diğer taraftan, eylül ayı Ekonomik Güven Endeksi ise 101,3 (önceki: 100,6) seviyesinde gerçekleşti. Günün geri kalanında BDDK'nın ağustos ayı bankacılık sektörü verileri (14:00) öne çıkıyor. Yurt dışında ise ABD'de eylül ayı Conference Board tüketici güven endeksi (beklenti: 89,0) ve ağustos ayı JOLTS açık iş pozisyonları (beklenti: 7,23mn) ile Euro Bölgesi'nde eylül ayı ekonomik güven (beklenti: 99,0) ve sektörel güven endeksleri takip edilecek. Akşam saatlerinde Fed'den Bowman, Barr, Goolsbee, Williams ve Waller'ın konuşmaları da gündemde olacak.

EUR/USD: Paritede dolar lehine görünüm korunurken, Orta Doğu'da diplomatik çözüm ihtimalinin zayıflamasıyla petrol fiyatlarının güçlü kalması enflasyonist baskıların yeniden güçlenebileceğine yönelik endişeleri artırıyor. Bu gelişmeler, Fed'in para politikasında daha sıkı bir duruş sergileyebileceği beklentisini desteklerken, ABD 10 yıllık tahvil getirisinin %5,27'ye yükselerek uzun süre sonra en yüksek seviyesine ulaşması dolar talebini güçlendiriyor. Bu görünüm altında paritede aşağı yönlü baskı sürerken, bugün ABD'de açıklanacak Conference Board Tüketici Güveni ve JOLTS verileri ile Fed yetkililerinin mesajları takip edilecek. Özellikle ekonomik aktivitenin güçlü kaldığına işaret edecek veriler ve şahin tonlu açıklamalar doların mevcut desteğini korumasını destekleyebilir. Fiyatlamalar tarafında parite dün %0,2 geri çekilerek 1,1371 seviyesinden günü tamamladı. Teknik olarak, bu sabah hafif satıcılı bir seyir izleyen paritede, 1,1345 - 1,1320 seviyeleri destek olarak öne çıkarken, 1,1380 - 1,1410 seviyeleri direnç konumunda.

XAU/USD: Ons Altın, dün %4 değer kaybederek 4.116 USD seviyesinden kapanış yaptı. ABD-İran hattında diplomatik çözüm umutlarının zayıflamasıyla petrol fiyatlarının yüksek seyretmesi ve Fed'in ilave faiz artırımlarına gidebileceğine yönelik beklentilerin güçlenmesi Ons Altın üzerindeki baskıyı sürdürüyor. ABD 10 yıllık tahvil faizi gün içinde %5,27'ye kadar çıkarak yüksek seviyelerde seyretmesi ve Dolar'ın güçlü görünümü değerli madenin cazibesini azaltıyor. Bu sabaha tepki alımlarıyla başlayan değerli maden 4.150 USD civarında işlem görürken, satışların devam etmesi halinde 4.100 - 4.065 - 4000 USD destek seviyeleri test edilebilir. Aksi durumda, 4.200 - 4.250 USD direnç seviyeleri öne çıkıyor.

Brent Petrol: Brent petrol vadelileri dün yaklaşık %1 yükselişle 105 seviyesinden kapanırken, bu sabah da güne primli başladı. Trump'ın Hürmüz Boğazı'nın yedi gün içinde tamamen açılmasını öngören İran teklifini reddetmesinin ardından, görüşmelerde ilerleme sağlanamaması fiyatları destekliyor. İranlı yetkililerin kasımdaki ABD ara seçimleri öncesinde anlaşmaya varılmasına ilişkin karamsar olduğu belirtiliyor. Arz tarafında ise Suudi Arabistan'ın Doğu-Batı boru hattındaki akışın yaklaşık yarısını yeniden sağlaması ve bölgeden petrol ihracatının toparlanması yükselişi sınırlıyor. Ancak sevkiyatların bir bölümünün daha maliyetli ve yavaş olan gemiden gemiye aktarmalarla yapılması, arzın normale dönüşünün zaman alacağına işaret ediyor. Teknik görünümde 103,5 - 100,00 USD seviyeleri sıralı destekler konumunda. Yükselişin devamı halinde ise 108,5 - 113,00 USD seviyeleri sıralı dirençler olarak takip edilebilir.

Raporun tamamına buradan ulaşabilirsiniz.

ForInvest Haber

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.